CNBC Daily Open: ‘ensaio geral’ de Wall Street

Este relatório foi retirado do CNBC Daily Open de hoje, nosso boletim informativo sobre mercados globais. O CNBC Daily Open mantém os investidores informados sobre tudo o que precisam saber, não importa onde estejam. Você gosta do que vê? Você pode se inscrever Aqui.

Melhor semana
Wall Street teve a sua melhor semana de 2024, recuperando de uma derrota no início do mês. O S&P 500 subiu quase 3,9% na semana, aproximando-se do seu máximo histórico de julho. O Nasdaq Composite, de alta tecnologia, registrou um ganho ainda mais impressionante de 5,2%, enquanto o Dow Jones Industrial Average subiu sólidos 2,9%. Entretanto, o rendimento do Tesouro a 10 anos caiu à medida que os dados diminuíram os receios de uma recessão iminente.

O petróleo está afundando
Os preços do petróleo nos EUA caíram 2% após relatos de que o Qatar ordenou ao Irão que não atacasse Israel no meio de negociações de cessar-fogo em curso entre Israel e o Hamas. O primeiro-ministro do Catar alertou os líderes iranianos sobre as possíveis consequências de um ataque a Israel assim que houver progresso, informou o Washington Post, citando diplomatas. As negociações devem ser retomadas esta semana, depois de terem sido suspensas na sexta-feira. O Hamas não participou nas negociações, mas foi informado pelos mediadores. O secretário de Estado dos EUA, Antony Blinken, chegou a Israel no domingo, enquanto se intensificam os esforços para acabar com a guerra de 10 meses entre Israel e o Hamas.

Bloqueado
Um juiz dos EUA bloqueou temporariamente o lançamento do Venu, o serviço de streaming de esportes da Disney, Warner Bros. Descoberta e Raposa. A Fubo TV, concorrente, entrou com uma ação antitruste alegando que a Venu prejudicaria a concorrência. “A decisão de hoje é uma vitória não só para a Fubo, mas também para os consumidores. Esta decisão ajudará a garantir que os consumidores tenham acesso a um mercado mais competitivo com uma variedade de opções de streaming esportivo”, disse o CEO da Fubo, David Gandler, após a liminar. As ações da Fubo subiram 16% após a decisão.

Aprovação MPox
Estoque A Nórdica da Baviera saltou 14,8% depois que a empresa de biotecnologia dinamarquesa apresentou dados à União Europeia Reguladora de Medicamentos para estender a aprovação de sua vacina mpox para crianças de 12 a 17 anos. O presidente-executivo, Paul Chaplin, disse que a medida é fundamental na luta contra a nova cepa do clade 1b, que afeta principalmente os jovens. “Mais de 70% dos casos em África ocorrem agora em pessoas com menos de 18 anos, por isso será fundamental que a nossa vacina possa ser usada nesta faixa etária jovem”, disse Chaplin à CNBC. A apresentação surge depois de a Organização Mundial de Saúde ter declarado o surto de mpox em África uma emergência de saúde pública.

Mercados asiáticos mistos
Depois de uma ampla recuperação na semana passada, os mercados da Ásia-Pacífico apresentaram-se mistos, à medida que os investidores aguardavam dados económicos e decisões do banco central sobre taxas de juro. Índice Nikkei 225 Japonês obteve uma sequência de vitórias de cinco dias, caindo 1,7% depois que os principais pedidos de veículos ficaram inesperadamente aquém das expectativas. O Kospi da Coreia do Sul caiu 0,85%, enquanto o S&P/ASX 200 da Austrália subiu 0,12%. Índice Hang Seng de Hong Kong até 0,93% conforme JD.com cresceu 4,4% depois de publicar lucros trimestrais acima das expectativas. O índice CSI 300 da China Continental subiu 0,4%.

(PRO) Recuperação do mercado de títulos
O banco central da China deverá conter uma recuperação do mercado obrigacionista, levantando preocupações sobre a estabilidade financeira. Os analistas preveem um ligeiro aumento nos rendimentos dos títulos de 10 anos. Veja como os mercados estão apostando em como as coisas vão acabar.

Para quem acorda suando frio, tenha certeza de que não foi apenas um pesadelo. Os mercados globais registaram uma forte liquidação, com o índice Nikkei 225 do Japão a cair 12,4% e a desaceleração das negociações do iene arrastando consigo Wall Street para baixo. Contudo, os mercados recuperaram desde então, impulsionados por sinais de que o banco central do Japão não aumentará as taxas num ambiente tão volátil e que a economia dos EUA não está à beira da recessão.

Mas o JPMorgan vê a recente turbulência como mais do que apenas uma anomalia de mercado. “Muitos participantes do mercado veem a recente explosão de vários negócios lotados como um acaso ou dinheiro instantâneo, mas vemos isso mais como um ensaio geral para o que está por vir”, disseram estrategistas do JPMorgan em nota.

O gigante financeiro acredita que, embora os riscos associados ao carry trade possam ressurgir, as grandes perdas sofridas pelos investidores poderão amortecer o seu impacto futuro, evitando potencialmente uma quebra total do mercado. No entanto, o JPMorgan alerta que as preocupações com o crescimento económico continuam a ser uma ameaça significativa.

“Olhando para o futuro, até que os índices de Sharpe nas carry trades se tornem altos, não acreditamos que eles serão o catalisador para a próxima grande correção”, disse a empresa. “Em vez disso, estamos encarando o risco de ressurgimento como um provável gatilho.”

Os dados da semana passada sobre a inflação, as vendas a retalho e o emprego nos EUA podem ter fornecido alguma garantia a curto prazo, mas os investidores estão agora a voltar a sua atenção para o próximo discurso do presidente da Reserva Federal, Jerome Powell, em Jackson Hole, Wyoming. Wall Street aguarda ansiosamente as perspectivas de Powell sobre a inflação e a economia em geral, uma vez que poderão sinalizar a direcção da política de taxas de juro – especialmente antes de um possível corte nas taxas em Setembro.

As expectativas do mercado relativamente a um corte significativo das taxas em Setembro diminuíram. De acordo com a ferramenta CME FedWatch, os investidores ainda estão precificando pelo menos quatro cortes nas taxas antes do final do ano.

No entanto, a Goldman Sachs argumenta que este nível de pessimismo pode ser exagerado. “O mercado continua a precificar mais cortes do que o nosso cenário base para 2024”, que inclui cortes de 25 pontos base em cada uma das próximas três reuniões e além, observou Goldman. “Outro relatório fraco sobre o emprego teria colocado em cima da mesa um corte de 50 pontos base em Setembro, mas pensamos que os mercados sobrevalorizaram essa possibilidade.”

Jeff Cox, da CNBC, examina como os dados econômicos da semana passada poderiam impactar o próximo movimento do Federal Reserve.

– Yun Li, Jesse Pound, Spencer Kimball, Brian Evans, Alex Harring, Jeff Cox, Lillian Rizzo, Karen Gilchrist, Sean Conlon, Lim Hui Jie e Weizhen Tan da CNBC contribuíram para este relatório.